自去年12月以來(lái)，由于天氣轉(zhuǎn)冷、境外輸入等多重原因，我國(guó)接連出現(xiàn)新冠肺炎新增病例，個(gè)別地方還出現(xiàn)了聚集性疫情。尤其是元旦過(guò)后，本土新增確診病例與無(wú)癥狀感染者都有明顯增加，甚至頻頻出現(xiàn)單日新增病例過(guò)百的情況(見(jiàn)圖1)，涉及地區(qū)更是涵蓋河北、黑龍江、吉林、遼寧、北京、上海等多個(gè)省市，整體形勢(shì)頗為嚴(yán)峻。

　　眼下，新春佳節(jié)的腳步日漸臨近，為了確保國(guó)人的人身安全，防止疫情進(jìn)一步擴(kuò)散，從中央到地方都給出了“在工作地過(guò)節(jié)，非必要不離開(kāi)當(dāng)?shù)?rdquo;的倡議，各地對(duì)于外地返回人員的管控也相對(duì)嚴(yán)格。

　　我們知道，歷年春節(jié)前后都會(huì)上演舉國(guó)上下的“人口大遷徙”，可是在今年的特殊環(huán)境下，不僅人口遷徙規(guī)模會(huì)銳減，國(guó)人走親訪友、聚會(huì)聚餐等活動(dòng)的頻次也將大幅度減少。

　　同時(shí)發(fā)生改變的，還有春節(jié)期間的經(jīng)濟(jì)運(yùn)行邏輯——而這，便是本文想要討論的內(nèi)容。

　　一、兩大消費(fèi)領(lǐng)域受阻

　　首先受影響的，一定是消費(fèi)端。

　　很多人都聽(tīng)過(guò)“假日經(jīng)濟(jì)”這一概念，是說(shuō)人們可以利用節(jié)假日的閑暇時(shí)光來(lái)集中旅游、購(gòu)物或者從事其他的娛樂(lè)活動(dòng)，由此促成了消費(fèi)市場(chǎng)的繁榮壯大，并為經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)注入動(dòng)力。典型如去年的國(guó)慶中秋小長(zhǎng)假，即便是此前受到了疫情困擾，我們依然接待了國(guó)內(nèi)游客6.37億人次，實(shí)現(xiàn)了4665.6億元的國(guó)內(nèi)旅游收入，極大地助力了國(guó)民經(jīng)濟(jì)的復(fù)蘇。

　　春節(jié)假期同樣如此，按照往年經(jīng)驗(yàn)，在長(zhǎng)達(dá)七天的黃金周以及辭舊迎新、萬(wàn)家團(tuán)圓的節(jié)日氛圍共同影響之下，人們的消費(fèi)意愿往往要比平日里強(qiáng)烈得多，甚至早在除夕之夜的前一個(gè)月左右就有所顯現(xiàn)了。

　　Wind數(shù)據(jù)顯示，2001~2011年期間，每年春節(jié)當(dāng)月與春節(jié)前一個(gè)月的社會(huì)消費(fèi)品零售額都要顯著高于隨后的三個(gè)月(2012年以后1月份的社會(huì)消費(fèi)品零售數(shù)據(jù)不再公布)，反映出人們提早置辦年貨與提早返鄉(xiāng)等行為帶動(dòng)了消費(fèi)的增長(zhǎng)，而春節(jié)假期延長(zhǎng)了閑暇時(shí)間，人們當(dāng)然有意愿去走親訪友、聚會(huì)聚餐或是外出旅行，進(jìn)而增加了消費(fèi)支出(見(jiàn)圖2)。

　　另一組數(shù)據(jù)同樣表明，每逢歲末年初，都是節(jié)日禮品銷(xiāo)售的峰值，無(wú)論是銷(xiāo)售量還是銷(xiāo)售額(見(jiàn)圖3)，側(cè)面佐證了人們?cè)诖汗?jié)時(shí)期旺盛的消費(fèi)意愿。

　　不過(guò)，今年將會(huì)不一樣。

　　由于“就地過(guò)年”的倡議削弱了春節(jié)前后的人員流動(dòng)，往年全國(guó)各地的人口分布格局勢(shì)必要發(fā)生巨變，這一巨變至少將會(huì)給兩大領(lǐng)域的消費(fèi)造成沖擊——一是跨區(qū)域?qū)傩缘南�費(fèi)，一是“人情味”屬性的消費(fèi)。

　　跨區(qū)域?qū)傩韵�費(fèi)，直接受影響的是航運(yùn)。

　　統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)表明，2019年為期40天的春運(yùn)時(shí)期，全國(guó)累計(jì)客運(yùn)量為29.8億人次;2020年由于情況特殊，累計(jì)客運(yùn)量?jī)H為14.76億人次，相比于2019年近乎腰斬;根據(jù)交通運(yùn)輸部的預(yù)測(cè)，2021年全國(guó)春運(yùn)期間發(fā)送旅客17億人次左右，日均 4000萬(wàn)人次，雖然相較于2020年有所恢復(fù)，但比2019年還是下降了四成多(見(jiàn)圖4)。與之相應(yīng)的，是旅游市場(chǎng)將陷入低迷，而人們?cè)诮煌ㄟ\(yùn)輸、景區(qū)、酒店等方面的支出難免會(huì)隨之大幅度削減。

　　至于“人情味”屬性的消費(fèi)，受影響的主要集中在帶有聚會(huì)屬性的各種活動(dòng)以及節(jié)日禮品等領(lǐng)域。

　　一方面，出于防疫需要，很多地方都出臺(tái)了類(lèi)似于“禁止春節(jié)前后開(kāi)展聚集性活動(dòng)”的相關(guān)政策，并且針對(duì)餐飲業(yè)給出了多項(xiàng)管理措施，這便導(dǎo)致很多大規(guī)模的宴席無(wú)法舉辦，考慮到往年春節(jié)宴席是餐飲企業(yè)的一大重要收入來(lái)源，今年春節(jié)期間行業(yè)經(jīng)營(yíng)依然承壓;

　　另一方面，由于相當(dāng)一部分人無(wú)法返鄉(xiāng)過(guò)年，走親訪友活動(dòng)顯著減少，對(duì)節(jié)日禮品的銷(xiāo)售會(huì)產(chǎn)生一定的沖擊。

　　這樣看來(lái)，今年春節(jié)期間國(guó)人的消費(fèi)難免會(huì)因“就地過(guò)年”而打折，甚至還可能會(huì)讓消費(fèi)市場(chǎng)持續(xù)回暖的勢(shì)頭發(fā)生暫時(shí)性中斷，這顯然是各方人士不愿意看到的。

　　為此，很多地方都紛紛祭出了大招來(lái)對(duì)沖這一負(fù)面影響，比如發(fā)放春節(jié)消費(fèi)券、給予各種福利補(bǔ)貼等等。按照2020年的經(jīng)驗(yàn)，這些舉措對(duì)于刺激消費(fèi)的效果是立竿見(jiàn)影的。尤其是消費(fèi)券，參考北大光華與螞蟻集團(tuán)合作的報(bào)告，1元錢(qián)的消費(fèi)補(bǔ)貼在杭州能夠帶來(lái)平均3.5元以上的新增消費(fèi)，在對(duì)抗疫情沖擊、帶動(dòng)相關(guān)行業(yè)復(fù)工復(fù)產(chǎn)方面發(fā)揮了關(guān)鍵作用，相信這一次也會(huì)有所作為。

　　不過(guò)需要說(shuō)明的是，以上影響均表現(xiàn)為短期。后續(xù)隨著天氣轉(zhuǎn)暖，相關(guān)行業(yè)定將重回正軌，自然也不會(huì)對(duì)全年經(jīng)濟(jì)造成太大影響。

　　二、工業(yè)建筑業(yè)生產(chǎn)將提速

　　受到影響的還有生產(chǎn)端，不過(guò)與消費(fèi)端相比，方向卻是正向的。

　　從往年情形來(lái)看，由于全民放假以及外來(lái)務(wù)工人員的大規(guī)模返鄉(xiāng)，春節(jié)前后歷來(lái)都是生產(chǎn)活動(dòng)的“淡季”，這在工業(yè)和建筑業(yè)表現(xiàn)尤為明顯，因?yàn)檫@兩大產(chǎn)業(yè)中很多細(xì)分領(lǐng)域都帶有勞動(dòng)密集屬性，從數(shù)據(jù)上看，每一年春節(jié)所在的第一季度，工業(yè)和建筑業(yè)的增加值都是最低的(見(jiàn)圖5)。

　　進(jìn)一步深入分析，考慮到工業(yè)生產(chǎn)與用電量高度相關(guān)，我們可以參考海通證券的研究思路，用發(fā)電能耗的變化趨勢(shì)來(lái)說(shuō)明問(wèn)題。

　　Wind數(shù)據(jù)顯示，2015~2019年間，大約從除夕之前的第15天起，我國(guó)六大發(fā)電集團(tuán)日均耗煤量就會(huì)開(kāi)始進(jìn)入下行通道，一直持續(xù)到除夕之后的第25天左右才會(huì)回到正常水平(見(jiàn)圖6)，表明不僅僅是在春節(jié)黃金周，而是在春節(jié)前后40天的時(shí)間里，工業(yè)生產(chǎn)活動(dòng)都處于明顯的放緩態(tài)勢(shì)，這一時(shí)間跨度與春運(yùn)剛好是相匹配的。

　　從業(yè)人數(shù)的變化也能更為直觀地反映問(wèn)題。數(shù)據(jù)表明，近兩年第一季度，工業(yè)各個(gè)細(xì)分領(lǐng)域以及建筑業(yè)的平均從業(yè)人數(shù)，環(huán)比于上一年第四季度均有明顯下滑，其中建筑業(yè)下滑幅度最大，高達(dá)28.3%(見(jiàn)圖7)，這在相當(dāng)程度上都要?dú)w因于春節(jié)期間各行業(yè)用工人數(shù)的減少。

　　不過(guò)，上述情況同樣會(huì)在今年發(fā)生改變。

　　人口返鄉(xiāng)流動(dòng)減少的另一面，是大量的勞動(dòng)力將駐守在工作地點(diǎn)，如此便會(huì)導(dǎo)致停工時(shí)間大大縮短，春節(jié)過(guò)后復(fù)工的節(jié)奏也會(huì)比往年更快，這將對(duì)經(jīng)濟(jì)生產(chǎn)強(qiáng)度起到明顯的提振作用，尤其是工業(yè)和建筑業(yè)，將會(huì)一改往年用工穩(wěn)定性較差、產(chǎn)能恢復(fù)相對(duì)緩慢的態(tài)勢(shì)，有效產(chǎn)能也會(huì)隨之保持在較高位置。

　　一言以蔽之，這個(gè)春節(jié)將不再是“消費(fèi)的春節(jié)”，而是要被人們過(guò)成“生產(chǎn)的春節(jié)”。

　　事實(shí)上，不少地方都針對(duì)“春節(jié)期間留工穩(wěn)崗促生產(chǎn)”制定了一攬子計(jì)劃，包括發(fā)放留崗紅包、增加靈活就業(yè)崗位供給、全面做好生活保障等等，而很多外來(lái)務(wù)工人員也都愿意留在工作所在地安心過(guò)年，并為有用工需求的用人單位提供勞動(dòng)力支持。

　　再考慮到2020年第一季度疫情沖擊引發(fā)的低基數(shù)，今年一季度的工業(yè)建筑業(yè)生產(chǎn)很可能會(huì)迎來(lái)一波極為強(qiáng)勢(shì)的增長(zhǎng)。有機(jī)構(gòu)預(yù)測(cè)，一季度工業(yè)增加值增速有望達(dá)到35%甚至更高;而受此影響，一季度的GDP增速也將有望超過(guò)20%。

　　對(duì)于后疫情時(shí)代國(guó)民經(jīng)濟(jì)的持續(xù)恢復(fù)來(lái)說(shuō)，20%的預(yù)測(cè)數(shù)據(jù)無(wú)疑令人倍感振奮，而這很大程度上又要得益于那些過(guò)年不回家的每一個(gè)人，是他們的“舍”，才成就了經(jīng)濟(jì)生產(chǎn)提速的“得”。

　　當(dāng)然，重要前提是疫情的有效防控，最多只是局部散發(fā)病例，而不是大面積擴(kuò)散，如此才能確保“就地生產(chǎn)”能夠順利推進(jìn)，否則生產(chǎn)活動(dòng)也難免會(huì)像去年那樣遭受沖擊。不過(guò)我相信，經(jīng)過(guò)了一整年的歷練，我們已積累了大量成熟經(jīng)驗(yàn)，更何況疫苗已經(jīng)問(wèn)世并推廣，極端情況幾乎不可能發(fā)生。

　　一切都在往好的方向發(fā)展。

　　三、哪些領(lǐng)域?qū)��?huì)迎來(lái)利好?

　　話(huà)說(shuō)回來(lái)，除了工業(yè)和建筑業(yè)生產(chǎn)，還有哪些領(lǐng)域值得期待呢?

　　雖然前文提到，“就地過(guò)年”將會(huì)給跨區(qū)域與“人情味”兩大屬性的消費(fèi)造成沖擊，但這并不意味著整個(gè)消費(fèi)市場(chǎng)都會(huì)遭受負(fù)面影響。在我看來(lái)，至少有如下兩大板塊將會(huì)迎來(lái)利好：

　　其一，“宅經(jīng)濟(jì)”或?qū)⒃俅螣崞饋?lái)。

　　回顧2020年春節(jié)期間，為了防控疫情，舉國(guó)上下大面積居家隔離，在“足不出戶(hù)也能為國(guó)家做貢獻(xiàn)”的日子里，人們的日常起居不得不更多地訴諸于互聯(lián)網(wǎng)，于是便催生了“宅經(jīng)濟(jì)”的火熱，以直播帶貨、游戲、短視頻、在線(xiàn)拼團(tuán)、線(xiàn)上教育、線(xiàn)上醫(yī)療問(wèn)診、遠(yuǎn)程辦公等為代表的新興業(yè)態(tài)都接連涌現(xiàn)出來(lái)，而相關(guān)的互聯(lián)網(wǎng)巨頭們也都因此而受益。

　　典型如騰訊和快手，前者2020年Q1實(shí)現(xiàn)了網(wǎng)絡(luò)游戲收入372.98億元，增幅高達(dá)31%，其關(guān)鍵便在于用戶(hù)居家及線(xiàn)上時(shí)間的大幅度提升，讓《王者榮耀》與《和平精英》們大放異彩;后者則是主動(dòng)求變，通過(guò)強(qiáng)化直播帶貨與切入在線(xiàn)教育賽道，一改往日“土嗨”氣息，滿(mǎn)足了居家的人們不少現(xiàn)實(shí)需求，平臺(tái)在2020年春節(jié)期間的用戶(hù)時(shí)長(zhǎng)也顯著增加。

　　至于今年，由于跨地區(qū)人員流動(dòng)與走親訪友頻率大幅度減少，人們居家時(shí)長(zhǎng)同樣有望得到提升，而在節(jié)日休閑娛樂(lè)氛圍的影響下，游戲、短視頻等“宅經(jīng)濟(jì)”需求仍會(huì)繼續(xù)維持，行業(yè)也將有望迎來(lái)新一輪的增長(zhǎng)。

　　其二，春節(jié)檔票房有望強(qiáng)勢(shì)反彈。

　　整個(gè)2020年，受疫情和影片供給的雙重影響，國(guó)人的觀影需求都處于被嚴(yán)重壓抑的狀態(tài)，2021年元旦假期電影票房創(chuàng)下了13億的新高，充分佐證行業(yè)需求依然旺盛，而即將到來(lái)的春節(jié)檔，無(wú)疑是行業(yè)重整旗鼓的又一個(gè)絕佳時(shí)機(jī)。

　　眼下，伴隨著春節(jié)的日漸臨近，《唐人街探案3》《你好，李煥英》《刺殺小說(shuō)家》《熊出沒(méi)：狂野大陸》《人潮洶涌》《侍神令》《新神榜：哪吒重生》等影片的排期都已陸續(xù)確定并蓄勢(shì)待發(fā)，市場(chǎng)更是對(duì)此高度關(guān)注。公開(kāi)信息顯示，在淘票票和貓眼兩大在線(xiàn)票務(wù)平臺(tái)上，《唐人街探案3》“想看人數(shù)”合計(jì)已突破1100萬(wàn)。

　　實(shí)踐一再證明，電影是典型的內(nèi)容驅(qū)動(dòng)行業(yè)，好的影片必然會(huì)吸引廣大消費(fèi)者重回影院，繼而拉動(dòng)票房增長(zhǎng)。于今年的春節(jié)檔而言，在多個(gè)不同題材類(lèi)型大片的加持下，人們的觀影需求有望得到集中釋放，帶來(lái)低基數(shù)下2021年電影行業(yè)的強(qiáng)勢(shì)反彈，而那些過(guò)年不返鄉(xiāng)的人們同樣可以在工作地觀影，整體理應(yīng)不會(huì)受到太大影響。

　　不過(guò)，考慮到低線(xiàn)城市的人口流入將會(huì)比以往有明顯減少，票房的強(qiáng)勢(shì)增長(zhǎng)可能更多由一二線(xiàn)城市引領(lǐng)，而三四線(xiàn)城市的影院經(jīng)營(yíng)或?qū)⒊袚?dān)一定壓力。

　　當(dāng)然，上述兩大領(lǐng)域之外，帶有健康和防疫屬性的醫(yī)藥、保健品、健身器材、消毒柜等產(chǎn)品，以及居家所需的外賣(mài)與生活必需品等，也都有望在春節(jié)期間迎來(lái)不錯(cuò)的增長(zhǎng)勢(shì)頭，我們不妨拭目以待。

　　四、結(jié)語(yǔ)

　　2021年的春節(jié)，注定不同尋常。

　　盡管與家人團(tuán)聚、共同過(guò)一個(gè)充滿(mǎn)愛(ài)意又飽含溫暖的春節(jié)，是所有華夏兒女的憧憬和期待，但是為了保障家園、親友和自己的安全，守住來(lái)之不易的抗疫成果，的確需要你我他做出一些改變，也需要每一個(gè)人的共同努力。今天的不回家過(guò)年，是為了以后每年都能幸福滿(mǎn)滿(mǎn)地回家團(tuán)圓，我們真的應(yīng)該多一份理解，再多一點(diǎn)付出。

　　立春和除夕的腳步漸行漸近，萬(wàn)物復(fù)蘇的春天正款款而來(lái)，無(wú)限的生機(jī)和希望，都在此間孕育和承載著。只要滿(mǎn)懷信心，勝利一定就在不遠(yuǎn)處等候。

　　等到春暖花開(kāi)之日，我們終將與美好重逢。