去年陌陌的靈魂人物，唐巖退了。

　　熟悉陌陌的人都知道，陌陌能夠走到今天，唐巖作為CEO有9分的功勞。

　　2016年陌陌賬上只有8.22億元現(xiàn)金，唐巖就敢拿著7.6億元去全資收購新一代陌生人社交軟件探探。

　　唐巖的人生就像是一場豪賭，從街頭混混到對(duì)寫作熱愛成為網(wǎng)易新聞編輯，本該衣食無憂的他卻再次賭上創(chuàng)業(yè)這條路。

　　有幸的唐巖賭對(duì)了，陌陌僅用了7年時(shí)間就登陸了世界500強(qiáng)，唐巖利用他對(duì)社交的理解，人性的洞察，在騰訊巨大的社交網(wǎng)絡(luò)下撕開一道裂口，改變了互聯(lián)網(wǎng)社交的新局面。

　　唐巖退居二線后，王力擔(dān)任了陌陌的首席運(yùn)營官，在王力的接任會(huì)上唐巖力挺王力說到：我認(rèn)為沒有人比王力更勝任領(lǐng)導(dǎo)陌陌的工作。王力在陌陌擔(dān)任總裁以及首席運(yùn)營官的經(jīng)驗(yàn)，及其在公司近十年的職業(yè)生涯，使他成為新任首席執(zhí)行官的最佳人選。

　　唐巖創(chuàng)立陌陌十年，也是陌陌“荷爾蒙經(jīng)濟(jì)”最為濃厚的十年。

　　王力接任的陌陌，“荷爾蒙經(jīng)濟(jì)”在逐漸消散，同時(shí)用戶也在離開，逐漸互相成為陌路。

　　即使更名hello，陌陌與探探似乎也喚不回曾經(jīng)那群年輕人的歲月，也吸引不來冉冉升起Z世代的興致。

　　陌陌老去

　　今年7月陌陌股價(jià)再次回到發(fā)行價(jià)15元，截至目前已經(jīng)跌破發(fā)行價(jià)到13元附近。

　　還記得陌陌CEO在2020年財(cái)報(bào)中說道：“我們的股價(jià)有點(diǎn)低，別的都挺好”。

　　陌陌CEO在財(cái)報(bào)中說出這句話不無道理，在眾多社交直播類上市公司中，陌陌的盈利能力最強(qiáng)。

　　根據(jù)陌陌財(cái)報(bào)顯示，陌陌從2015年以來一直處于盈利狀態(tài)，雖然2020年有所放緩，但是依然是除騰訊外盈利能力最強(qiáng)的社交公司之一。

　　圖/奇偶派

　　雖然陌陌CEO認(rèn)為股價(jià)低不無道理，但是市場總是對(duì)的，陌陌盈利模式單一，作為成立10年的陌生人社交公司，陌陌的潛力已經(jīng)大不如前。

　　陌陌雖然一直標(biāo)榜自己是主打陌生人交友軟件，但是從陌陌的營業(yè)業(yè)務(wù)上來看，直播業(yè)務(wù)其實(shí)才是陌陌業(yè)務(wù)的重心。

　　2020年是陌陌直播行業(yè)遇冷的一年，這一年無論是陌陌的營收還是直播業(yè)務(wù)均有不同程度的下滑。

　　根據(jù)2020年財(cái)報(bào)顯示，陌陌營收上市8年以來首次出現(xiàn)負(fù)增長，陌陌20年?duì)I收150.24億元，其中直播業(yè)務(wù)96.37億元，占陌陌總營收的64%，相較于陌陌19年?duì)I收下降了11.7%，直播營收也下降了22.8%。

　　圖/奇偶派

　　除了直播業(yè)務(wù)，陌陌的營收中占大頭的還有增值服務(wù)，增值服務(wù)通俗來講就是會(huì)員費(fèi)收入。

　　陌陌去年在會(huì)員費(fèi)上的營收為51.12億元，2016年—2020年陌陌會(huì)員費(fèi)分別為4.5億，6.95億，18.83億，41億，51.12億，5年的時(shí)間陌陌增值服務(wù)收入逐漸放緩。

　　圖/奇偶派

　　除了直播業(yè)務(wù)和增值服務(wù)，陌陌還有移動(dòng)營銷，手機(jī)游戲和其他業(yè)務(wù)，三種經(jīng)營模式。

　　其中移動(dòng)營銷收入1.98億，手機(jī)游戲收入3900萬，其他業(yè)務(wù)收入3666萬。

　　在移動(dòng)營銷收入中，陌陌從2016年的4.4億的營銷收入，下降到2020年的1.98億，陌陌的廣告收入正在減少。

　　而最影響陌陌股價(jià)的因素，還是MAU的轉(zhuǎn)變，2020年陌陌公布了自己的MAU為1.138億，而2018年陌陌的MAU就已經(jīng)在1.1億左右。2年時(shí)間陌陌的MAU并沒有明顯上漲， 這讓陌陌這家互聯(lián)網(wǎng)公司中失去了潛力。

　　利用人性的直播生意

　　眾多直播軟件上，虎牙，斗魚是大家所熟知的直播軟件，但是在企業(yè)盈利上，陌陌甩開虎牙和斗魚好幾個(gè)身位。

　　2020年年報(bào)中，陌陌直播業(yè)務(wù)營收96.37億元，而虎牙和斗魚作為專業(yè)的直播平臺(tái)營收分別為109.14億和96億。

　　但是2020年陌陌的凈利潤為21億，虎牙和斗魚的凈利潤分別為8.84億和4.05億。

　　陌陌直播的營收并不如虎牙和斗魚，但是在利潤的增長上卻遠(yuǎn)遠(yuǎn)甩開斗魚和虎牙。

　　陌陌直播為什么這么賺錢?我們還得從陌陌直播的用戶結(jié)構(gòu)開始說起。

　　陌陌直播和斗魚，虎牙不同在于用戶結(jié)構(gòu)的上，斗魚和虎牙作為游戲直播圣地，大量的觀眾看直播只是為了打發(fā)時(shí)間。

　　而大多數(shù)人下載陌陌軟件看直播則是為了無處安放的荷爾蒙，且直播中欲望是第一生產(chǎn)力。

　　在此我采訪到了一個(gè)對(duì)于虎牙和陌陌都有過打賞行為的“孤獨(dú)患者”熊哥。

　　熊哥是一名大學(xué)生，在課余時(shí)間除了打游戲就愛看看直播，白天熊哥上課回來，只要不涉及到掛科壓力，熊哥都會(huì)在打上一兩個(gè)小時(shí)的游戲。

　　但是游戲也不能玩一天，自己也會(huì)累，躺著看游戲主播打游戲是熊哥最大的愛好。

　　在看游戲主播打游戲的途中，熊哥也會(huì)在游戲主播的直播間參加“辦牌子”“抽獎(jiǎng)”等活動(dòng)。

　　熊哥告訴我：在虎牙辦一個(gè)牌子只要9.9元，但是每次主播的各種福利活動(dòng)都可以參加，主播群里和更多的朋友聊天也很有趣。

　　但是熊哥在虎牙直播每個(gè)月的消費(fèi)也就僅有9.9元的消費(fèi)，在問到為什么不多刷點(diǎn)禮物的時(shí)候，熊哥說道“只是為了打發(fā)時(shí)間而已，沒必要花那么多錢”。

　　到了一年一度的520，看著室友們都去找了各自的女朋友，熊哥也打開了陌陌。

　　看著陌陌直播上觀看人數(shù)不多的女主播，一向吝嗇的熊哥給女主播刷了300元的禮物，就這樣跟女主播聊到了天亮，度過了一個(gè)寂寞而又欣慰的520。

　　聽說了熊哥的經(jīng)歷，我不解的問熊哥，虎牙的女主播不比陌陌好看?為什么要在陌陌上聊天?而不是虎牙?

　　熊哥也只是苦笑一聲說，“虎牙女主播需要刷的禮物更多，并且觀看的人數(shù)也很多，女主播根本不跟他聊天。”

　　并且虎牙的主播總有企業(yè)營銷的感覺，而陌陌的主播更加真實(shí)。

　　聽完熊哥的話我好像懂了，人的欲望才是直播中的第一消費(fèi)欲，而沒有消費(fèi)欲的直播在觀看時(shí)只不過是打發(fā)時(shí)間罷了。

　　2016年擁有3億用戶的陌陌從社交平臺(tái)轉(zhuǎn)型為直播社交平臺(tái)，而這個(gè)轉(zhuǎn)型過程像極了當(dāng)年微信起家公眾號(hào)的時(shí)候。

　　微信當(dāng)年在擁有大量用戶之后開啟公眾號(hào)服務(wù)，因?yàn)榫薮蟮恼鎸?shí)流量導(dǎo)致公眾號(hào)一夜爆紅!并且公眾號(hào)在開發(fā)之初內(nèi)容信息全部來自于微信用戶自己生產(chǎn)創(chuàng)作。

　　陌陌也是如此，陌陌在擁有三億用戶后轉(zhuǎn)型直播社交平臺(tái)，陌陌的巨大流量吸引了一大批內(nèi)部誕生的直播博主，并且2016年轉(zhuǎn)型之后陌陌的營收也開啟了瘋狂的增長。

　　并且在轉(zhuǎn)型直播平臺(tái)后陌陌還加大了直播激勵(lì)措施，讓新主播拿到更多的禮物分成，能夠長遠(yuǎn)的把直播當(dāng)成愛好。

　　除了用戶結(jié)構(gòu)與虎牙，斗魚不同，陌陌的產(chǎn)品構(gòu)成也跟普通直播平臺(tái)不同。

　　虎牙與斗魚的直播中一般引導(dǎo)付費(fèi)的形式為，用戶注冊(cè)，觀看直播，引導(dǎo)打賞和形成習(xí)慣四個(gè)部分。

　　圖/來源：人人都是產(chǎn)品經(jīng)理

　　陌陌作為一個(gè)社交+直播APP和斗魚，虎牙最大的不同體現(xiàn)在陌陌社交屬性所帶來的的用戶粘性上。

　　在問到虎牙，陌陌打賞的不同中熊哥說到：“感覺虎牙每次打賞都靠主播引導(dǎo)，打賞完后沒啥滿足感”。

　　但是在陌陌直播中打賞因?yàn)楦顿M(fèi)禮物有機(jī)會(huì)得到主播聊天資格和添加微信的資格，就有一種獲得感。而熊哥所說的獲得感，大概就是一種用戶黏性。

　　陌陌作為一款社交+直播軟件除了和虎牙一樣的特點(diǎn)，還有擁有更多的用戶粘性功能，如心動(dòng)狼人殺，一起來玩吧，陌陌群組和斗地主游戲等。

　　如在狼人交友模塊中，通過語音游戲的方式增加陌生人交友體驗(yàn)，在游戲中激發(fā)陌生人荷爾蒙的增加，創(chuàng)造曖昧的場景。

　　在游戲的過程中雙方主播或者朋友因?yàn)楹酶性黾樱�進(jìn)一步增添了禮物送出的欲望，直播中欲望才是第一生產(chǎn)力。

　　其實(shí)陌陌在對(duì)人欲望的運(yùn)營上更為深刻，在陌陌注冊(cè)之初，陌陌APP會(huì)收集用戶信息，利用用戶信息推薦個(gè)性化內(nèi)容。

　　這里的個(gè)性化內(nèi)容和虎牙有一些出入，虎牙作為游戲平臺(tái)，每次推薦的都是游戲主播，顏值主播雖然也有推薦，但是并不多。

　　但是陌陌作為陌生人交友，個(gè)性化內(nèi)容推薦通常除了直播，還有附近的人，根據(jù)年齡匹配的同齡人，和同城距離最近的人。

　　同齡人+同城人+距離最近的人足以在孤獨(dú)的夜讓成年男性的荷爾蒙揮發(fā)到極致。

　　陌陌的直播生意說到底還是人性的生意，陌陌直播業(yè)務(wù)更賺錢來自于比虎牙等公司對(duì)人性的理解更為透徹。

　　被Soul取代的中年社交

　　要說投資人最不愛投資的公司，絕對(duì)非陌陌莫屬，沒有之一。

　　根據(jù)天眼查消息，陌陌2011年創(chuàng)業(yè)至今，一共投資過25家公司，拋開自己陌陌家的對(duì)內(nèi)投資，上市10年陌陌一共投資過18家公司，但是超過1000萬的投資為9家。

　　2018年2月陌陌收購探探，當(dāng)時(shí)陌陌一年凈利潤僅為8.22億美元，但是陌陌以7.6億美元的價(jià)格收購了探探100%的股權(quán)，這是一場豪賭，但是陌陌賭贏了。

　　2018年陌陌收購探探后營業(yè)收入從2018年的36.54億元上升至72.83億元，一年時(shí)間陌陌營收直接翻倍。

　　陌陌耗費(fèi)自己80%的資金收購探探，其背后的原因在于，陌陌作為一家成立10年的社交軟件，已經(jīng)進(jìn)入“中年危機(jī)”。

　　知乎上話題《陌陌真的很容易泡到女生嗎》中的前十個(gè)回答中幾乎全是吐槽：陌陌沒有女生全是阿姨。

　　回想一下，陌陌作為10年前陌生人交友的產(chǎn)品，當(dāng)年陌陌的忠實(shí)用戶無論男生，女生都已經(jīng)進(jìn)入中年，陌陌的中年危機(jī)并不是毫無道理。

　　陌生人交友軟件5年為一個(gè)斷代，2011年陌陌開始主打附近的人，作為一款“走腎”軟件陌陌非常成功。

　　2016年探探的出現(xiàn)讓陌陌開始了新的危機(jī)，陌陌全資收購探探，并且把自己主打附近的人交友重心轉(zhuǎn)向直播行業(yè)，陌陌再次成功抓住了又一個(gè)5年。

　　根據(jù)mob研究院數(shù)據(jù)，陌陌的用戶組成主要在25—34歲占比57.9%，探探則更加年輕一些，除了25—34歲的用戶，還有大量18—24歲的用戶，而新興陌生人交友軟件，soul，uki和積目都是年輕人占比60%。

　　圖/Mob研究院

　　Soul之所以能夠在陌陌，探探兩大陌生人交友巨頭中脫穎而出，主要因?yàn)閟oul的聊天邏輯與他們不同。

　　Soul自稱是主打靈魂交友的軟件，與陌陌，探探不同的是，Soul禁止使用圖片頭像，所有的頭像都來自于捏臉。

　　Soul這樣做的目的在于，在這款軟件中你聊天的動(dòng)力并不是處于顏值和欲望的聊天，而是帶著交朋友的心態(tài)去聊天。

　　而陌陌和探探在匹配之初就是因?yàn)楹每吹念^像或者照片，帶著欲望去聊天，結(jié)果很容易成為“走腎”軟件。

　　從Soul的聊天邏輯來看，Soul更加注重情感，陌陌和探探更加注重顏值，但是在這個(gè)人人都可整容，萬物皆可PS的年代，顏值或許沒那么重要，內(nèi)心缺失被填滿才是年輕人更需要的東西。

　　雖然說喜歡一個(gè)人，始于顏值，敬于才華，合于性格，久于善良，忠于人品。但是如果一開始就可以敬于才華，合于性格，久于善良，忠于人品，那么顏值可能也并沒有那么重要。

　　焦慮陌陌，沒有解藥

　　Soul的出現(xiàn)再次給了陌陌一記警鐘，經(jīng)歷過2016年從陌生人社交平臺(tái)轉(zhuǎn)型陌生人+直播平臺(tái)的陌陌，在Soul月活量快速增加后，陌陌知道自己又該轉(zhuǎn)型了。

　　天眼查數(shù)據(jù)顯示，陌陌在2016年轉(zhuǎn)型后就陷入了投資焦慮階段，期間陌陌嘗試了陌陌影業(yè)，陌陌綜藝和陌陌游戲三個(gè)方面的轉(zhuǎn)型。

　　2019年10月陌陌旗下陌陌影業(yè)公司與王晶和賈樟柯，聯(lián)合出品了《不止不休》，《不期而遇的夏天》等影視作品，陌陌影業(yè)能夠拉來王晶和賈樟柯，足以證明陌陌對(duì)電影事業(yè)的重視。

　　并且在今年的平遙電影節(jié)上，陌陌創(chuàng)始人唐巖，王力二人也在現(xiàn)場接受了采訪。

　　采訪中唐巖和王力表示，希望能夠幫助更多青年導(dǎo)演成長，為中國電影事業(yè)輸送更多新鮮血液。

　　陌陌轉(zhuǎn)型電影事業(yè)可能和陌陌眾多顏值主播有關(guān)，在陌陌直播中，陌陌有著眾多優(yōu)質(zhì)的女主播，陌陌轉(zhuǎn)型電影事業(yè)可能于他們想要孵化自己的主播IP有關(guān)。

　　也是因?yàn)檫@個(gè)原因，陌陌還投資了陌陌綜藝，陌陌在綜藝上的聲音要比在電影上大得多。

　　5月20日開始，陌陌推出戶外直播綜藝《2021MOMO直播巡游記，重啟站》，陌陌綜藝節(jié)目嘉賓來自于陌陌平臺(tái)12位當(dāng)紅主播。

　　陌陌選擇戶外直播綜藝節(jié)目還是比較大膽的，目前綜藝和電影的制作成本都很高，難度也較大，一般一期的制作能夠盈利的很少。

　　其實(shí)在2019年陌陌就制作過一部《燃燒吧，少女》，當(dāng)時(shí)的綜藝秉承著做任務(wù)的形式，拿通關(guān)任務(wù)，競賽內(nèi)容猜歌名等形式。

　　陌陌此次嘗試直播+綜藝的形式看起來是對(duì)直播業(yè)務(wù)的轉(zhuǎn)型，其實(shí)在轉(zhuǎn)型的背后也充滿了直播中的生意。

　　陌陌直播中各大主播瘋狂PK帶來的禮物增量我們可以顯而易見的看到，但是每次直播中的慣性PK套路已經(jīng)引起了用戶的反感。

　　但是如果把直播間中的主播PK拉入線下增加場景的代入感，也許陌陌直播+綜藝會(huì)再次帶起一波風(fēng)潮。

　　陌陌除了轉(zhuǎn)型電影，綜藝還投資了游戲版塊。

　　今年6月陌陌在國產(chǎn)手游上線了一款名為《Myth：Goods of Asgard》的游戲。

　　這款游戲是一款冒險(xiǎn)動(dòng)作游戲，游戲在冒險(xiǎn)內(nèi)容的制作和打擊動(dòng)作的特效上都受到一致好評(píng)。

　　但是在知乎網(wǎng)友深度研究這款游戲后發(fā)現(xiàn)，這款游戲抄襲了HADES動(dòng)作游戲，兩者不能說是一模一樣，但是總覺得有9.9分相像。

　　陌陌游戲抄襲事件在知乎引起了廣泛的討論，在知乎回答《如何看待陌陌旗下游戲抄襲事件》中大量游戲玩家回答了此問題。

　　圖/來源：知乎

　　在陌陌游戲事件發(fā)酵后，陌陌游戲也官方回復(fù)了此次抄襲事件，并且下架了該游戲。

　　陌陌正在進(jìn)行的電影，綜藝，游戲轉(zhuǎn)型好像并沒有那么如意，陌陌轉(zhuǎn)型依然沒有找到最佳的“解藥”。

　　寫在最后

　　回看陌陌走過的十個(gè)年頭，像極了陌生人社交中的吸引力法則，而吸引力法則的第一條就是引發(fā)人們的好奇，第二條則是急速變現(xiàn)。

　　陌陌APP利用“白嫖”的影響力吸引用戶，再利用用戶基數(shù)的擴(kuò)大成功轉(zhuǎn)型陌生人社交+直播平臺(tái)，這一切就像是陌生人社交中的吸引力法則的套路。

　　不得不承認(rèn)陌陌的陌生人社交套路在APP的運(yùn)用上極其成功，就算是面臨轉(zhuǎn)型期的陌陌，也擁有非常穩(wěn)定的現(xiàn)金流。

　　不過，陌陌上“上有老下有小”的中年人，是對(duì)消費(fèi)最敏感，最摳門的人群。目前在資本市場對(duì)投資人已經(jīng)徹底失去了吸引力的陌陌，能坐吃150億元現(xiàn)金到何時(shí)?

　　這真的要打上一個(gè)大大的問號(hào)了。

　　參考文獻(xiàn)：

　　《如何看待陌陌旗下游戲抄襲事件》

　　知乎：小名實(shí)驗(yàn)室